截至13:40，CPO概念與光纖概念走強，科創(chuàng)芯片ETF（588290）上漲1.62%。截至上個交易日數(shù)據(jù)，該基金15日累計漲幅18.09%，動能強勁。個股方面，長光華芯觸及20CM漲停、仕佳光子、光庫科技均創(chuàng)歷史新高。

長光華芯今天的“20CM漲停”，有著極其扎實的基本面反轉(zhuǎn)作為支撐。4月17日晚間，長光華芯發(fā)布2026年一季報，實現(xiàn)營業(yè)收入1.30億元，同比增長37.81%；更為關(guān)鍵的是，歸母凈利潤實現(xiàn)447.96萬元的強勢扭虧為盈。這份財報猶如一顆定心丸，徹底打消了市場對于上游芯片廠商業(yè)績兌現(xiàn)能力的疑慮。

同時，長光華芯作為國內(nèi)“高功率半導(dǎo)體激光芯片”的領(lǐng)軍者，踩中激光器芯片“量價齊升”的超級風(fēng)口。隨著全球AI計算集群從單純的“堆算力”走向“拼網(wǎng)絡(luò)效率”，高速光互聯(lián)成為了剛需。激光器芯片作為光模塊的核心器件，決定了電光轉(zhuǎn)換的效率和產(chǎn)品代際。當(dāng)前，從100G向200G/400G的技術(shù)代際躍升，不僅帶來了需求量的非線性爆發(fā)，更因為海外龍頭產(chǎn)能鎖定至2027年，導(dǎo)致了嚴(yán)重的供需缺口。

消息面上，今年以來，光纖行業(yè)呈現(xiàn)“量價齊升”的景氣態(tài)勢。受AI數(shù)據(jù)中心互聯(lián)和算力網(wǎng)絡(luò)建設(shè)的強勁驅(qū)動，高端光纖價格短短幾個月內(nèi)暴漲超400%甚至650%，需求陡然提升。

開源證券表示，全球AI產(chǎn)業(yè)持續(xù)發(fā)展，光通信、液冷技術(shù)、國產(chǎn)算力和衛(wèi)星通信四大主線引領(lǐng)行業(yè)增長，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)受益于技術(shù)升級與市場需求擴張，AI基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)加速推動算力需求提升，帶動上游光器件、液溫控制等環(huán)節(jié)持續(xù)創(chuàng)新，國產(chǎn)替代與技術(shù)突破成為行業(yè)核心驅(qū)動力。（聲明：以上信息僅供參考，不構(gòu)成投資建議。市場有風(fēng)險，投資需謹(jǐn)慎。）